تعلم التداولفوركس

العقود مقابل الفروقات CFD

ما هو تداول العقود مقابل الفروقات وكيف يمكن تداوله

العقود مقابل الفروقات هي مشتقات مالية عالية المضاربة ومناسبة فقط للمستثمرين الذين يدركون الفرص والمخاطر المحددة لفئة الأصول هذه. ستتلقى في هذا الدليل نصائح وتوصيات مهمة لتداول العقود مقابل الفروقات وتداول العقود مقابل الفروقات وكذلك لاختيار وسيط CFD.

تداول العقود مقابل الفروقات – الأساسيات

تنتمي العقود مقابل الفروقات (عقود الفروقات) إلى مجموعة المشتقات. لذلك، يتم اشتقاق سعر CFD مباشرة من الأصل المعني، على سبيل المثال من السهم أو المؤشر.

مع العقود مقابل الفروقات، لا يكتسب المستثمرون حصة في شركة أو أي أصول حقيقية أخرى.

منذ أغسطس 2018، أصبح تداول العقود مقابل الفروقات أكثر تنظيماً، وقد تغير ذلك.

تداول مع وسيط موثوق
الحائز على جوائز

إليك ما يجب مراعاته عند اختيار وسيط العقود مقابل الفروقات الخاص بك: نصائح لاختيار أفضل محفظة CFD.

كيف تعمل العقود مقابل الفروقات؟

يعد التداول بالهامش أحد الفوائد الرئيسية لتداول العقود مقابل الفروقات. هذا لأنك تتداول “برافعة مالية”. هذا يعني أنه يمكنك تداول مركز دون إيداع القيمة الإجمالية له. (نظرًا لأن رأس المال الخاص بك غير مرتبط بهذه المعاملة إلى الحد المعتاد، يمكنك استثماره في المزيد من تداولات العقود مقابل الفروقات أو معاملات الاستثمار الأخرى، على سبيل المثال.)

عند إيداع الهامش، فإنك تحدد ما إذا كنت تراهن على ارتفاع أو هبوط سعر الفائدة. لذلك يمكنك الشراء (الشراء) أو البيع القصير (البيع). عند حسابها على الهامش المقابل، تكون تغيرات الأسعار في الأصل كبيرة نسبيًا. ينطبق هذا بالتساوي على ربحك المحتمل وكذلك على الخسارة المحتملة إذا تم تطوير الدورات على عكس تقييمك.

عند تداول العقود مقابل الفروقات، فأنت لا تشتري أو تبيع الأصل الأساسي (على سبيل المثال، الأسهم الفعلية أو زوج العملات أو السلعة). لذا فبدلاً من الدفع مقابل سهم أو أصل آخر بالكامل وامتلاكه فعليًا، بصفتك متداولًا لعقود الفروقات، فإنك تودع فقط هامشًا من الأمان لدى وسيطك، والمعروف أيضًا باسم الهامش. يمكنك أيضًا تداول كسور القيمة الأساسية فقط، بحيث يصبح الهامش المحسوب عليها أصغر.

لمحة سريعة عن أهم الحقائق والمزايا وعيوب تداول العقود مقابل الفروقات

  • تعتمد العقود مقابل الفروقات على منتجات وأسواق مالية حقيقية. يمكن تداول الأصول الأساسية المختلفة، مثل الأسهم والمؤشرات والسلع والعملات والسندات.
  • تعتمد تداولات العقود مقابل الفروقات على التنبؤ بتطور سعر الأصل الأساسي، مثل ب. حصة. هنا، يتم تحديد الفرق بين السعر وقت الشراء ووقت بيع الأصل الأساسي.
  • إنه منتج يقوم على المضاربة ويتطلب درجة عالية من تحمل المخاطر من المستثمر.
  • عند تداول العقود مقابل الفروقات، تقوم بالبيع (البيع) عندما تعتقد أن الأسعار ستنخفض أو تستمر طويلاً (شراء) عندما تعتقد أن الأسعار سترتفع.
  • يتيح لك تداول العقود مقابل الفروقات على الهامش تداول مبالغ كبيرة باستثمار رأسمالي قليل نسبيًا. هنا تقوم بإيداع وديعة تأمين لدى الوسيط.
  • تداول العقود مقابل الفروقات هو الرافعة المالية. هذا يسمح لك بالتداول دون إيداع القيمة الإجمالية للمركز. يمكن أن تؤدي الرافعة المالية إلى أرباح عالية بشكل غير متناسب، ولكن أيضًا خسائر عالية بشكل غير متناسب، تصل إلى وتشمل الخسارة الكاملة.
  • مع تداول العقود مقابل الفروقات، فإنك تتكهن بأداء أصل أساسي دون الحصول على هذا الأصل فعليًا. في حالة العقود مقابل الفروقات للأسهم، لا يمكنك الحصول على السهم مباشرة، ولكن الحق في تبادل أداء السعر بناءً على السهم.
  • لا يكتسب المتداول أي حقوق في الأصل الأساسي.
  • تساعد ميزات إدارة المخاطر (مثل إيقاف الخسارة وجني الأرباح) في الحد من المخاطر الخاصة بك في كل صفقة تداول CFD.
  • عند تداول العقود مقابل الفروقات، لا تقتصر على ساعات التداول في البورصات المحلية. على سبيل المثال، يمكنك تداول العملات على مدار الساعة تقريبًا.

تاريخ وتطور العقود مقابل الفروقات

تم تطوير العقود مقابل الفروقات من قبل بنك UBS الرئيسي في الثمانينيات لتجنب رسوم الدمغة في المملكة المتحدة. فرض هذا ضريبة بنسبة 0.5٪ على كل معاملة أسهم تتم في بورصة لندن.

History and evolution of contracts for difference

لذلك فإن العقود مقابل الفروقات هي في الأصل اختراع من مجال الخدمات المصرفية الاستثمارية، والتي سمحت بتجنب الضرائب أو رسوم البورصة في التداول خارج البورصة بين طرفين (على سبيل المثال بين وسطاء CFD والمتداولين).

كمشتق مالي، لا يزال تداول العقود مقابل الفروقات بعيدًا عن الأرضية كما يسمى تداول OTC (خارج البورصة).

ما بدأ من البورصة في الثمانينيات من القرن الماضي شهد توسعًا مستمرًا في السوق وحجم تداول متزايد بشكل مطرد لسنوات.

في أغسطس 2018، أمرت هيئة الأوراق المالية والأسواق الأوروبية (ESMA) بمزيد من القيود على نطاق الاتحاد الأوروبي على تداول العقود مقابل الفروقات، بما في ذلك إلغاء الالتزام بإجراء مدفوعات إضافية ومعدلات هامش دنيا لتعيين الحد الأقصى للرافعة المالية.

ما الذي يمكنني تداول العقود مقابل الفروقات عليه؟

بصفتك متداولًا، تتيح لك العقود مقابل الفروقات تداول مجموعة متنوعة من المنتجات المالية وفي أسواق مختلفة. 

  • الأسهم
  • صناديق الاستثمار المتداولة
  • فوركس (أزواج العملات)
  • المؤشرات
  • السندات الحكومية
  • السلع الأساسية
  • العملات الرقمية

مع تداول العقود مقابل الفروقات، تمنحك هذه المجموعة الواسعة من الأصول القابلة للتداول فرصًا للتداول حول العالم من حساب تداول واحد للعقود مقابل الفروقات. سواء كانت أزمة في الليرة التركية (TRY) أو الجنيه الإسترليني (GBP)، أو ارتفاع حاد في تحركات الأسعار في أسهم التكنولوجيا الأمريكية، أو نقص النفط الخام، أو قرارات السياسة النقدية من قبل البنوك المركزية في جميع أنحاء العالم.

الفرق بين عقود الفروقات والأسهم

بالإضافة إلى حقيقة أنه في تداول العقود مقابل الفروقات، لا يتم الحصول على الأصل الأساسي بشكل مباشر، ولكن الحق في تبادل الأداء، فإن أكبر فرق في تداول الأسهم التقليدي هو تأثير الرافعة المالية وهامش الأمان المرتبط بها. هنا تقوم بإيداع جزء بسيط فقط من قيمة المركز المشتراة لدى الوسيط الخاص بك. يتولى بقية الحصة.

هذا يزيد من فرصك في الفوز إذا تم التنبؤ بتغيرات الأسعار بشكل صحيح، ولكن أيضًا يزيد من مخاطر خسارتك إذا كانت التوقعات غير صحيحة.

كيف يتم حساب الرافعة المالية والهامش؟

العقود مقابل الفروقات هي منتجات ذات رافعة مالية، مما يعني أنك تحتاج فقط إلى إيداع نسبة صغيرة من القيمة الإجمالية للتداول لفتح مركز. يُعرف هذا باسم “التداول على الهامش” أو متطلبات الهامش.

كما أن وديعة الضمان الخاصة بك على شكل هامش مودع في عقد مقابل الفروقات تؤثر بشكل مباشر على الرافعة المالية المستخدمة. وبالتالي، ترتبط الرافعة المالية والهامش ارتباطًا مباشرًا. في تداول العقود مقابل الفروقات مع الرافعة المالية، لا يمكن أن تتجاوز الخسارة رأس المال المستثمر بسبب إلغاء الالتزام بسداد دفعات إضافية.

يتم تحديد الحد الأدنى لمعدلات الهامش وبالتالي الحد الأقصى للرافعة المالية المتاحة بواسطة هيئات الأوراق المالية اعتمادًا على الأساسي. على سبيل المثال، الحد الأدنى للهامش على بعض عقود الفروقات في الفوركس هو 3.3٪. إذا كنت ترغب في إلقاء نظرة فاحصة على معدلات الهامش لأزواج العملات الأجنبية والمؤشرات والأسهم والعملات المشفرة والسلع والسندات الحكومية، يمكنك العثور عليها في قائمة هوامش عقود الفروقات الخاصة بنا.

مثال على تداول العقود مقابل الفروقات

تم إدراج أسهم XYZ بسعر 100 دولار. في هذا المثال، تقوم بفتح مركز طويل (شراء) مع تداول 200 سهم من أسهم XYZ. لذا فإن فكرتك في التداول هي أن تراهن على ارتفاع سعر السهم. قيمة التداول لصفقتك هي 20,000 دولار.

يقوم الوسيط الآن بإغلاق 20% من قيمة التداول هذه في حسابك كجزء مما يسمى بالهامش الأولي. قمت بإيداع وديعة تأمين بقيمة 4,000 دولار.

سيناريو إيجابي:

أنت محق في تقييمك. زادت قيمة سهم XYZ بنسبة 10% لتصل إلى 110 دولار. إذا أغلقت المركز الآن بهذا السعر، فستتلقى عائدات قدرها 22,000 دولار وبالتالي ربحًا قدره 2,000 دولار.

سيناريو سلبي:

أنت مخطئ في تقييمك. انخفضت قيمة سهم XYZ بنسبة 10% لتصل إلى 90 دولار إذا قمت الآن بإغلاق مركزك بشكل وقائي، فستكون خسارتك 2,000 دولار.

كما ترى، في كلتا الحالتين يكون الربح أو الخسارة في حساب تداول العقود مقابل الفروقات أعلى بكثير من تقلب السعر الفعلي للسهم المتداول. تغيير بنسبة 10٪ في سعر الأصل يتوافق بالفعل مع تغيير بنسبة 50٪ يتم قياسه مقابل الهامش الخاص بك.

في هذا السياق، يجب أن تضع في اعتبارك دائمًا أن الرافعة المالية المستخدمة هي المعاملة بالمثل للهامش الأولي. في المثال أعلاه: قيمة التداول / وديعة التأمين = 20,000 دولار / 4,000 دولار = 5 أضعاف الرافعة المالية.

ما هي تكاليف تداول العقود مقابل الفروقات؟

فرق السعر – السبريد

عند تداول العقود مقابل الفروقات، عليك دفع الفارق، أي الفرق بين سعر البيع والشراء، تمامًا كما هو الحال عند تداول الأوراق المالية في البورصة.

يمكنك إجراء صفقة شراء بسعر الشراء المعلن وإغلاق تداول العقود مقابل الفروقات بسعر البيع. لذلك، يعد السبريد أحد أهم عوامل التكلفة عند التداول باستخدام العقود مقابل الفروقات – فكلما كان السبريد أضيق، كلما لاحظت تغيرات الأسعار بشكل أسرع كمتداول. بصفتك وسيط CFD الخاص بك وكواحد من مزودي العقود مقابل الفروقات الرائدين في جميع أنحاء العالم، فإننا نقدم لك دائمًا أضيق سبريد ممكن وبالتالي تنافسي من 0.7 نقطة.

تكاليف الاحتفاظ

هذه هي التكلفة التي يتم تكبدها عند الاحتفاظ بالمركز بين عشية وضحاها أو خلال عطلة نهاية الأسبوع بعد الساعة 5:00 مساءً بالتوقيت الشرقي. إذا كان للمركز تاريخ انتهاء صلاحية ثابت (مثل عقودنا الآجلة)، يتم تضمين تكلفة الاحتفاظ بالفعل في السعر. يمكن أن تكون تكاليف الاحتفاظ إيجابية أو سلبية اعتمادًا على اتجاه مركزك ومعدل تكلفة الاحتفاظ اليومية. 

رسوم بيانات السوق

إذا كنت متداولًا في العقود مقابل الفروقات وترغب في عرض بيانات أسعار أسهم العقود مقابل الفروقات الخاصة بنا، فستحتاج إلى تنشيط اشتراكات بيانات الأسعار المدفوعة ذات الصلة. ومع ذلك، بالنسبة للمستثمرين من القطاع الخاص، فهي مجانية مع استثناءات قليلة. فيما يلي شروط رسوم بيانات سوق العقود مقابل الفروقات الخاصة بنا.

العمولات 

يتم أيضًا تحصيل رسوم عمولة منفصلة عند تداول الأسهم وعقود الفروقات في صناديق الاستثمار المتداولة. 

تكاليف تحويل العملات

قد تتكبد المنتجات التي يتم تداولها بعملات أخرى تكاليف إذا كان لسعر الصرف الحالي تأثير سلبي على التحويل من عملة المنتج إلى عملة حساب التداول. 

أمر إيقاف الخسارة المضمون

بالإضافة إلى أمر إيقاف الخسارة العادي، نقدم لك وقف خسارة مضمونًا مقابل رسوم، حيث تتلقى دائمًا معدل وقف الخسارة الذي حددته – دون انزلاق. ومع ذلك، إذا لم يتم تشغيل التوقف، فسنرد لك الرسوم بالكامل.

تحديد الخسارة وإدارة المخاطر في تداول العقود مقابل الفروقات

مع إستراتيجية التداول المناسبة لك، يمكنك على وجه التحديد مواجهة عيوب تداول العقود مقابل الفروقات وبالتالي تقليل المخاطر الخاصة بك. من أجل إدارة مخاطر ناجحة، يجب مراعاة بعض النقاط:

1. لا تقلل من شأن الرافعة المالية

غالبًا ما يغفل المتداولون الذين يستخدمون عقود الفروقات وغيرها من المنتجات ذات الرافعة المالية مخاطر الخسارة من تأثير الرافعة المالية نظرًا لإمكانية الربح المرتفعة والاستفادة من حساباتهم. كلما زاد عدد العقود مقابل الفروقات التي يتم تداولها، زادت المخاطر. حتى إذا لم يكن هناك أي التزام بإجراء دفعات إضافية باستخدام عقود الفروقات لعملاء التجزئة، فيجب عليك اختيار حجم مركزك بعناية.

2. استخدم أوامر وقف الخسارة

استخدم أوامر وقف الخسارة (المضمونة) لتعيين الحدود القصوى الخاصة بك لخسارة محتملة لرأس المال.

3. لا تستثمر الكثير من رأس المال

اختر حجم مركزك بحكمة. كقاعدة عامة، استخدم فقط 1٪ من رأس المال الخاص بك لكل صفقة. احسب مقدار المال الذي ستخسره بنسبة 1٪ (بدلاً من ذلك أيضًا 0.5٪ أو 0.25٪) مع عشرة صفقات خاسرة متتالية وما إذا كنت لا تزال تشعر بالراحة تجاهها أو تفضل اختيار مخاطرة أقل.

4. لا تعتمد على الاتجاهات العفوية

الاتجاهات العفوية في حركة السعر مغرية، لكنها محفوفة بالمخاطر ولا يمكن الاعتماد عليها في كثير من الأحيان. قم بتوجيه نفسك إلى نظام التداول الخاص بك من أجل المضي قدمًا بشكل منهجي عند التداول وتجاهل شعورك الغريزي قدر الإمكان.

5. تداول الأصول التي تعرفها وتفهمها

في تداول العقود مقابل الفروقات، يجب أن تعرف الأصل الأساسي وراء عقود الفروقات وأن تكون قادرًا على تقييم أي تقلبات في الأسعار. إذا كنت لا تعرف الأصول الأساسية التي يعتمد عليها عقد CFD، فهناك خطر متزايد من قيامك بإصدار أحكام غير صحيحة أو إغلاق صفقة في لحظة خاطئة بسبب نقص الخبرة.

اتبع هذه الخطوات لوضع الأساس لتداولك منخفض المخاطر. صقل تداولك من خلال تقنيات التداول العشر الخاصة بنا. سواء كانت عقود الفروقات على المؤشرات أو العملات أو السلع أو السندات الحكومية أو العملات المشفرة أو الأسهم، فإن هذه الطرق توفر لك إطارًا مستقرًا لتداولاتك. يمكن أيضًا العثور على مزيد من المعلومات والمحتوى التعليمي حول موضوع التداول في مركز المعلومات الشامل الخاص بنا.

ما مدى فائدة هذا المنشور؟

انقر على نجمة لتقييمها!

متوسط ​​تقييم 0 / 5. عدد الأصوات: 0

لا توجد أصوات حتى الآن! كن أول من يقيم هذا المنشور.

كما وجدت هذه الوظيفة مفيدة ...

تابعنا على وسائل التواصل الإجتماعي!

عبد الرحمن الجمعان

كاتب اقتصادي متخحصص في الأسواق السعودية والبورصات الخليجية. ساهم في إعداد العديد من التقارير الاقتصادية التي تتناول أداء الشركات العالمية وتقارير أرباحها الفصلية ومدى تأثير هذه العوامل على تحركات السوق
زر الذهاب إلى الأعلى