شرح عن مؤشر Bollinger

يساعدك مؤشر Bollinger على تحديد تحركات الأسعار الحادة وقصيرة المدى ونقاط الدخول والخروج المحتملة.

مؤشر Bollinger مرن وبديهي للعديد من المتداولين، يمكن أن يكون مؤشر Bollinger أداة تحليل فني مفيدة. اخترعها جون بولينجر عام 1983، وهي مصممة لمساعدة المتداولين على تقييم حركة السعر وتقلبات الأسهم.

قبل أن نصل إلى كيفية القيام بذلك، دعنا نتحدث عن ماهيتهم وشكلهم. يتكون شريط بولينجر من شريط متوسط (متوسط متحرك) وشريط علوي وسفلي. يتم تعيين هذه النطاقات العلوية والسفلية أعلى وأسفل المتوسط المتحرك بواسطة عدد معين من الانحرافات المعيارية للسعر، وبالتالي دمج التقلبات.

المبدأ العام هو أنه من خلال مقارنة مركز السهم بالنسبة للنطاقات، قد يكون المتداول قادرًا على تحديد ما إذا كان سعر السهم منخفضًا نسبيًا أو مرتفعًا نسبيًا. علاوة على ذلك، يمكن أن يكون عرض النطاق مؤشرًا على تقلباته (تشير النطاقات الضيقة إلى تقلب أقل بينما تشير الأوسع نطاقًا إلى تقلب أعلى).

يستخدم مؤشر Bollinger عادةً متوسط متحرك لمدة 20 فترة، حيث يمكن أن تكون “الفترة” 5 دقائق أو ساعة أو يوم. بشكل افتراضي، يتم تعيين النطاقين العلوي والسفلي على انحرافين معياريين أعلى وأسفل المتوسط المتحرك. ومع ذلك، يمكن للمتداولين تخصيص عدد الفترات في المتوسط المتحرك بالإضافة إلى عدد الانحرافات.

استخدام مؤشر Bollinger 

قبل أن نناقش كيفية استخدام مؤشر Bollinger ، من المهم ملاحظة: عندما يلامس السعر النطاق العلوي، لا يعني ذلك بالضرورة أنه يجب عليك البيع. وبالمثل، عندما يلامس السعر النطاق السفلي، فهذا لا يعني بالضرورة أنه يجب عليك الشراء. في الواقع، خذها من جون بولينجر نفسه الذي قال، “لا يوجد شيء على الإطلاق بخصوص علامة الفرقة التي هي في حد ذاتها إشارة.”

يمكن للأسعار “السير في النطاق” خلال الاتجاه الهبوطي أو الصعودي القوي. هذا يعني أن هناك حالات متكررة من ملامسة السعر أو اختراقه للنطاق السفلي أو العلوي.

لهذا السبب قد لا ترغب في اتخاذ إجراء عندما يلامس السعر أيًا من النطاقين – قد تفضل بدلاً من ذلك الانتظار والبحث عن أنماط الرسم البياني مثل “القاع المزدوج” أو “قمة M الكلاسيكية” أو “ثلاث دفعات للأعلى ” تشكيل – تكوين. دعنا نتحدث عن أنماط المخططات هذه أكثر:

قاع مزدوج

يحدث القاع المزدوج عندما يكون هناك انخفاض في السعر، يليه ارتفاع، يليه انخفاض آخر قريب من القاع السابق، وأخيراً ارتفاع آخر.

لتحديد القاع المزدوج، ابحث عن السعر الذي لامس النطاق السفلي وانتظر لترى مكان حدوث القاع التالي. يشير السعر الذي يتفاعل ويرتفع بالقرب من النطاق المتوسط، متبوعًا بقاع ثانٍ داخل النطاق السفلي، إلى أن السعر في وضع يسمح له بحركة صعودية – وهو وقت جيد بالنسبة للمتداولين للشراء.

بدون مؤشر Bollinger يمكن أن يبدو السهم وكأنه يتجه للأسفل عند القاع الثاني، خاصة إذا كان القاع الثاني أقل من الأول. ولكن مع مؤشر بولينجر باند، قد يشير القاع الثاني إلى أن السهم قد يستعد لاتجاه صعودي.

قمة M الكلاسيكية

تتشكل قمة M الكلاسيكية بدفع إلى قمة، يتبعها رد فعل بيع ثم اختبار للارتفاع السابق. يمكن أن تكون القمة الثانية أعلى أو أدنى من القمة الأولى. عند مشاهدة السعر يتصرف على هذا النحو، قد يتساءل المتداول عما إذا كان السهم في اتجاه صعودي جديد، أو ما إذا كان قد واجه مقاومته. قد يساعد مؤشر Bollinger في الإجابة على هذا السؤال.

في قمة M الكلاسيكية، يكون الارتفاع الأول إما يلامس أو يكون خارج النطاق العلوي، ويتفاعل السعر عن طريق الانخفاض بالقرب من النطاق الأوسط (المتوسط المتحرك)، واللمسات العالية الثانية داخل النطاق العلوي. يمكن أن تكون القمة الثانية أعلى أو أدنى من القمة الأولى. حقيقة أن القمة الثانية تقع ضمن النطاق العلوي تشير إلى أنها قمة منخفضة على أساس نسبي. بالنسبة للعديد من المتداولين، يشير هذا الارتفاع الثاني إلى البيع.

ثلاث دفعات للأعلى

غالبًا ما تتطور القمة “الثلاث دفعات إلى الأعلى” كحافة رائدة لتشكيل أكبر وأطول للقمة. الطريقة التي تتشكل بها عادة ما تكون على النحو التالي: الدفعة الأولى تخلق ارتفاعًا جديدًا خارج النطاق العلوي ؛ الدفعة الثانية تصنع ارتفاعًا جديدًا وتلامس الشريط العلوي ؛ الدفعة الثالثة تصنع ارتفاعًا جديدًا، ولكن داخل النطاق العلوي.

قد يكون هذا السيناريو مؤشرا موثوقا لتناقص الزخم. مع ذلك، قد تلاحظ أن هناك أيضًا انخفاض في الحجم.

الإشارة إلى بدايات أو نهايات الاتجاهات

يمكن أن يشير البولنجر باند أيضًا إلى نهاية اتجاه قوي. الاتجاهات القوية، خاصة تلك التي تتطور بعد اختراق نطاق التداول، ستؤدي إلى توسع في التقلبات التي ستؤدي إلى تباعد النطاقات في البداية.

هذا يعني أنه في اتجاه صعودي قوي، سيتحرك النطاق السفلي فعليًا إلى الأسفل في الاتجاه المعاكس للاتجاه الجديد. عندما يعود النطاق السفلي للخلف، يمكن أن يكون ذلك إشارة إلى أن التحرك لأعلى قد يكون قد انتهى، على الأقل لفترة من الوقت.

استخدام آخر مثير للاهتمام في مؤشر Bollinger يعتمد على ملاحظة أن التقلب يميل إلى أن يكون عكسيًا: فترات التقلب المنخفض يتبعها عمومًا تقلبات عالية والعكس صحيح.

تشير الأشرطة الضيقة إلى حدوث ضغط، مما يعني أن التقلبات منخفضة. لكن تذكر، نظرًا لأن التقلبات متقاربة، فمن المحتمل أن تتوسع النطاقات، مما يشير إلى احتمالية حدوث حركة انفجارية. هناك طريقة بسيطة لاكتشاف الضغط وهي تحديد متى تكون العصابات أضيق ما كانت عليه في الأشهر الستة الماضية.

إذا كنت تتطلع إلى الشراء عند تداول الضغط، ففكر في وضع نقطة دخول للشراء فوق النطاق العلوي. بمجرد تنفيذه، يمكنك وضع وقف مبدئي تحت قاع نموذج الاختراق أو أسفل النطاق السفلي.

إذا كنت تقوم ببيع المكشوف، فيمكنك وضع نقطة دخول للبيع على المكشوف أسفل النطاق السفلي في منطقة الضغط، وبمجرد تنفيذها، ضع في اعتبارك وضع وقفك الأولي فوق قمة نموذج الاختراق أو فوق النطاق العلوي. تذكر أن تقوم بتعديل أوامر الإيقاف الخاصة بك حسب الحاجة، أو ضع في اعتبارك استخدام أمر وقف الخسارة المتحرك المحدد إما بمبلغ ثابت بالدولار أو بنسبة مئوية ثابتة. 

هناك طريقة أخرى تتمثل في استخدام مؤشر SAR لتتبع وقفك. أخيرًا، لالتقاط حركات أطول، يمكنك التفكير في الخروج عندما يقوم السهم بوضع علامة على النطاق المعاكس (على سبيل المثال، النطاق السفلي إذا كنت طويلاً، أو النطاق العلوي إذا كنت قصيرًا).

مقارنة مؤشر Bollinger مع مؤشرات أخرى

نظرًا لأن مؤشر Bollinger  عبارة عن مؤشر سعر خالص، فقد ترغب في التفكير في دمجها مع مؤشرات الحجم لمزيد من العمق والبصيرة. في النهاية، لا يوجد مؤشر يضمن أنك ستدخل دائمًا في الأسفل أو الخارج في الأعلى.

ومع ذلك، فإن Bollinger Bands – خاصةً عند إقرانها بمؤشرات أخرى مثل أدوات التعرف على أنماط الرسم البياني – يمكن أن تساعدك على اتخاذ قرارات تداول أفضل.