طرق جديدة في تحليل مؤشر S & P 500 وأسعار النفط

هل مؤشر S&P 500 – dow jones index مرتبط بأسعار النفط

سنستخدم هذا الأسبوع طريقة جديدة لتحليل أصولنا المعتادة، ولكننا سنقوم بتحليلها معًا باستخدام طريقة تسمى الارتباط. يبدو الأمر معقدًا لكنه ليس أكثر من مقارنة. مقارنة رياضية. الارتباط هو مقياس إحصائي يشير إلى مدى تقلب متغيرين أو أكثر معًا.

تشير العلاقة الإيجابية إلى مدى زيادة أو نقصان تلك المتغيرات بالتوازي؛ يشير الارتباط السلبي إلى المدى الذي يزداد فيه أحد المتغيرات كلما انخفض الآخر. تتمثل فائدة هذا النوع من التحليل في إظهار الأحداث التي تحدث في أحد الأصول وفي أي اتجاه تؤثر على أصل آخر. اليوم سننظر إلى العلاقة بين S&P 500 والنفط الخام.

تحليل الرسم البياني لمؤشر S&P 500

من خلال النظر الى الرسم البياني المرفق الذي يوجد به مؤشرين تم رسمهما على الرسم البياني، الرسم البياني خاص بأسعار النفط الأمريكي “WTI US” بالإضافة الى ذلك تم إضافة الخط القرمزي والذي يشير الى سعر الداكس، اما الخط الأزرق يشير الى سعر S & P 500.

من الواضح أن مؤشر ستاندرد آند بورز يقيس سعر النفط الخام عن كثب أكثر مما يفعل مؤشر داكس. أيضا، لاحظ أن العلاقة تترسخ من نوفمبر وتمتد حتى الوقت الحاضر، ولكن قبل ذلك، هناك علاقة سلبية. هذا هو الحال في كثير من الأحيان عند مقارنة الأصول المختلفة: العلاقة أقوى وأضعف في مجموعات البيانات المختلفة (فترات من الزمن). ولكن عندما تكون الارتباطات متزامنة، كما هي على الرسم البياني المرفق من نوفمبر، فإن الحركات في أحد الأصول تعزز الحركة في الآخر.

كيف ينطبق هذا في عالم التداول مؤشر الداو جونز؟

منذ فبراير عندما بدأت الأسعار في أسواق الأسهم بالهبوط، شهدنا هبوطاً في النفط الخام. وبمجرد أن تستقر أسواق الأسهم بعد أن فشلت في اختراق الأرضية للمرة الثانية في منتصف مارس تقريباً، وصعودها، فإن ذلك أيضا ينطبق على أسعار النفط، وهي نفسها التي تعاني من أزمة النفط الخام.

تكمن قيمة هذه الرؤية في حقيقة أن العوامل الأساسية التي يقوم عليها سعر النفط الخام تشير إلى أن السعر يجب أن يكون أقل مما هو عليه. في حين أن العلاقة بين S & P والنفط الخام تبين لنا بوضوح أنه خلاف ذلك.